To właśnie tutaj książę Krystian I Wettyn (1560 – 1591) dał w roku 1589 początek twierdzy Königstein, wznosząc w tym miejscu ośmiokątny pawilon, zwany „Pałacykiem Krystiana”. Górne piętro budowli służyło uroczystościom dworskim. Armaty na parterze czyniły z pawilonu równocześnie wieżę obserwacyjną i obronną.
Na zaproszenie Augusta Mocnego (1670 – 1733) w 1728 roku Königstein odwiedzili pruski król Fryderyk Wilhelm I (1688 – 1740) wraz z następcą tronu księciem Fryderykiem (1712 – 1786). Dla upamiętnienia tego spotkania August Mocny kazał zmienić nazwę pawilonu na „Pałacyk Fryderyka”. W latach 1729 do 1731 nastąpiła przebudowa budynku w stylu barokowym. Powstały wówczas reprezentacyjne schody, wznoszące się symetrycznie z dwóch stron. Na parterze znajdowała się kuchnia, a nad nią sala lustrzana. Obydwa piętra połączone były ruchomym stołem.
W 1744 roku pałacyk Fryderyka uległ częściowemu zniszczeniu w wyniku uderzenia pioruna. W 1768 r. został jednak ponownie odbudowany. Rekonstrukcja ruchomego stołu miała miejsce w latach 1999/2000.